报告概述

全球保理市场预计到 2033 年将达到 70,198 亿美元。据估计，在 2024 年至 2033 年的预测期内，复合年增长率将稳定在 6.4%。到 2024 年，其总额可能达到 40,165 亿美元。

保理，也称为应收账款融资或发票保理，是一种公司将其应收账款（未付发票）出售给第三方金融机构的金融服务称为因子。该保理商向公司提供即时现金预付款，通常是发票价值的一定百分比，并接管向客户收取付款的责任。一旦客户支付了发票，保理商就会扣除费用并将剩余余额返还给公司。

在营运资金和现金流需求的推动下，保理市场多年来经历了显着增长。企业之间的管理。保理商服务于广泛的行业，包括制造业、零售业、建筑业和服务业。市场规模因地区而异，保理商在全球、全国或地区范围内运作。

注：最终报告中的实际数字可能有所不同

保理市场是指围绕提供保理服务的行业和生态系统。它涉及各种参与者，包括保理商、寻求融资的企业以及这些企业的客户。

主要要点

• 市场规模和增长：保理市场预计到 2033 年将达到70198 亿美元估值，复合年增长率 (CAGR) 为2024 年至 2033 年将增长 6.4%。到 2024 年，预计价值40,165 亿美元。
• 保理业务的定义：保理业务，也称为账户再融资。应收融资或发票保理，涉及公司将其未付发票出售给称为保理的第三方金融机构。该保理商提供即时预付现金（通常为发票金额的一定百分比），并处理向客户收取的付款。
• 市场增长驱动力：保理市场的增长是由企业间营运资金和现金流管理的需求推动的。保理商服务于各个行业，包括制造业、零售业、建筑业和服务业。
• 类型分析：2023 年，由于越来越多的中小企业 (SME) 在本国寻求即时流动性解决方案，国内保理占据了主导市场地位，占据了超过 61.0% 的份额。由于全球化和国际贸易，国际保理业务正在经历强劲增长。
• 最终用户分析：2023 年，制造业占据主导地位市场地位，占25%份额，因为制造商需要流动资金进行生产。医疗保健、零售、建筑和运输行业也严重依赖保理服务。
• 服务提供商分析：银行在 2023 年占据保理市场主导地位，由于信任、可靠性和全面的服务，银行占据了超过 48% 的市场份额。非银行金融机违约风险、替代融资选择的竞争以及国际保理的复杂性。
• 主要市场趋势：流程和服务的数字化转型是一个重要趋势，保理公司采用数字平台、自动化和数据分析来简化运营、加强风险评估并改善客户体验。
• 区域分析：在成熟的金融体系的推动下，欧洲在 2023 年占据了主导市场地位。

类型分析

2023年，国内保理业务在保理市场中占据主导地位，占据超过61.0%份额。该细分市场的优势主要归功于越来越多的中小企业 (SME) 在本国寻求即时流动性解决方案。

国内保理已成为企业的热门选择。与国际保理相比，这些业务的流程更简单、更快捷，并且在处理熟悉的当地市场和法规时涉及的风险更小。此外，人们对替代融资方法的认识和接受度不断提高，极大地促进了该领域的扩张。

另一方面，国际保理领域虽然规模较小，但在全球化和国际贸易量不断增加的推动下，正在经历强劲增长。进入新市场的公司寻求国际保理服务，以减轻与跨境交易相关的风险，包括货币波动和法律制度差异。

这一细分市场在亚太和欧洲等出口活动较多的地区尤其普遍。尽管国际保理业务复杂且成本较高，但随着业务的不断发展，对此类服务的需求预计将会上升进行全球扩张并寻求安全的融资解决方案来支持其国际贸易活动。

最终用户分析

2023 年，制造部门在保理市场中占据主导地位，占据了超过25%的份额。该行业的巨大份额归因于制造业不断需要营运资金来管理库存、处理运营成本和维持生产周期。保理提供了快速有效的现金流解决方案，使制造商能够不间断地继续运营。这对于可能无法获得传统贷款来源的中小型制造商尤其重要。

医疗保健行业也是保理服务的重要用户。由于保险公司和其他付款人通常支付周期较长，医疗保健提供者转向保理保持稳定的现金流。这确保他们能够继续投资基本医疗设备和用品，并满足日常运营成本。

零售是保理日益流行的另一个领域。零售商通常需要预先支付库存费用，并且可能要等到很久以后才能看到投资回报。通过使用保理服务，即使在销售放缓时期，他们也可以保持货架库存充足，业务平稳运行。

在建筑行业，项目工期长和付款条件延迟可能会导致现金流面临巨大挑战。保理业务使建筑公司能够保持流动性并管理与材料、劳动力和设备相关的成本，确保项目顺利进行。

运输公司也严重依赖保理业务，以应对高昂的燃料成本、车队维护和不定期的付款计划。它为他们提供必要的资金来支付这些费用并保持车辆的运转

最后，其他最终用户（涵盖从 IT 服务到农业等众多行业）也利用保理服务来管理其独特的现金流挑战。保理的灵活性和可及性使其成为各个行业中颇具吸引力的选择。

服务提供商

2023 年，银行部门在保理市场中占据主导地位，占据了超过48%的份额。这种主导地位主要是由于传统上与银行相关的信任和可靠性。企业通常更喜欢银行，因为银行拥有良好的声誉、全面的服务和安全感。

银行还提供广泛的金融产品，使客户能够将其保理服务与其他金融需求相结合。尽管监管更严格，有时处理时间更长，但银行的规模和网络使其成为许多银行的首选。寻求保理服务的大型企业和老牌企业。

非银行金融机构 (NBFI) 在保理市场中也发挥着关键作用，提供比传统银行更灵活和专业的服务。这些机构通常为可能无法满足银行严格要求的中小企业（SME）提供服务。 NBFI 通常提供更快的审批和更个性化的服务，使其成为寻求更敏捷、反应更灵敏的保理解决方案的企业的热门选择。他们专注于以客户为中心的产品和服务，使他们能够快速适应市场变化和客户需求。

金融科技公司是保理市场的最新参与者，并且正在迅速占领市场。 2023 年，他们为该行业带来了创新和颠覆，提供了简化保理流程的数字优先解决方案。借助人工智能和区块链等先进技术，金融科技公司正在使保理业务变得更加可访问、高效且安全。

它们通常迎合利基市场并提供高度定制的服务。金融科技保理解决方案的便利、快速和用户友好的平台特别吸引年轻、精通技术的一代企业家和寻求现代融资解决方案的小企业。

注意：最终报告中的实际数字可能会有所不同

主要市场细分市场

类型

• 国内保理
• 国际保理

最终用户

• 制造业
• 医疗保健
• 零售
• 建筑业
• 交通运输
• 其他最终用户

服务提供商

• 银行
• 非银行金融机构
• 金融科技公司

驱动因素

• 中小企业（SME）增长：中小企业的增长中型企业我这是保理市场的主要驱动因素。中小企业在获得传统融资选择方面经常面临挑战，保理为他们提供了替代的营运资金来源，以支持其业务运营和增长。
• 现金流管理：有效的现金流管理对于各种规模的企业都至关重要。保理允许公司将应收账款立即转换为现金，帮助他们弥合开具发票和接收付款之间的差距。改善现金流管理的需求推动了对保理服务的需求。
• 获得快速融资：保理为企业提供了快速且相对无麻烦的融资解决方案。公司可以将应收账款出售给保理公司并立即收到资金，而不是等待客户支付发票。这种快速获得融资的方式对于急需资金的企业尤其有利。
• Risk 缓解措施：保理为企业提供了一种缓解客户不付款或延迟付款风险的方法。通过将信用风险转移给保理公司，企业可以保护自己免受潜在损失并保持更稳定的现金流。

制约因素

• 缺乏意识：保理市场的主要制约因素之一是企业缺乏对保理作为融资选择的认识。许多公司，尤其是规模较小的公司，可能不熟悉保理或其好处，这限制了市场的潜在增长。
• 看法和耻辱：保理历来与面临财务困难的企业联系在一起。一些公司可能将保理业务视为财务困境的迹象或持消极态度。克服这些看法并解决与保理相关的耻辱这是市场增长的挑战。
• 成本考虑：保理服务是有成本的，通常以保理公司收取的折扣或费用的形式出现。与银行贷款等传统融资方式相比，保理成本可能更高。公司需要仔细评估成本影响，并确定其业务保理的承受能力。
• 风险评估和资格：保理公司在批准保理安排之前评估企业客户的信用度。客户信用风险较高的公司可能在获得保理服务资格方面面临困难。风险评估流程和资格标准可能会给寻求保理解决方案的企业带来挑战。

增长机会

• 扩展到新兴市场：保理市场带来机遇以拓展新兴市场。随着各地经济不断发展，中小企业不断涌现并寻求融资解决方案。保理公司可以进入这些市场，并提供急需的营运资金来支持中小企业的发展。
• 技术进步：采用技术可以释放保理市场的增长机会。数字平台和金融科技解决方案可以简化保理流程、提高效率并增强客户体验。投资于技术并提供用户友好的数字界面的保理公司可能会吸引更多的企业。
• 与金融机构的合作：与银行和其他金融机构的合作可以为保理公司创造增长机会。银行可能会将客户推荐给保理公司，寻求其范围之外的融资解决方案。保理公司还可以与金融机构合作
• 供应链金融：保理业务可以与供应链金融相结合，提供全面的营运资金解决方案。通过将融资选择扩展到应收账款之外，保理公司可以提供更广泛的服务，包括库存融资和采购订单融资。通过供应链金融实现产品多样化可以推动保理市场的增长。

挑战

• 监管合规性：保理业务受不同司法管辖区不同监管框架的约束。对于在多个市场运营的保理公司来说，遵守这些法规（例如反洗钱 (AML) 和了解您的客户 (KYC) 要求）可能是一项复杂且成本高昂的挑战。
• 经济状况和违约风险：保理市场对以下因素非常敏感：经济状况和企业的财务健康状况。在经济低迷时期，客户违约风险增加，影响保理公司的盈利能力和稳定性。管理违约风险并应对充满挑战的经济环境可能是一项重大挑战。
• 来自替代融资选择的竞争：保理业务面临着来自银行贷款、众筹和点对点贷款等替代融资选择的竞争。企业有多种融资选择，保理公司需要脱颖而出并展示其提供的独特价值来吸引客户。
• 国际保理的复杂性：国际保理涉及跨境交易、货币兑换以及遵守国际贸易法规。国际保理的复杂性增加了与文件、法律框架以及不同机构之间的协调相关的挑战。跨国界的利益相关者。

主要市场趋势

保理市场的主要市场趋势是流程和服务的数字化转型。保理公司正在采用数字平台、自动化和先进的数据分析来简化运营、改进风险评估并增强整体客户体验。向数字化的转变可以实现更快的入职、应收账款的实时跟踪以及保理公司与其客户之间的无缝沟通。这一趋势是由保理流程中对效率、便利性和增强透明度的需求推动的。

区域分析

2023 年，欧洲在保理市场中占据主导地位，占据了超过35%的份额。这一稳健的地位很大程度上归功于该地区完善的金融体系国家基础设施以及传统银行和专业保理公司的强大影响力。北美对保理的需求到 2023 年将达到 13,212 亿美元，并且乐观地预测在可预见的未来将出现显着增长。

欧洲企业，特别是中小企业，在使用保理来优化现金流和管理该市场中常见的较长付款期限方面有着悠久的历史。此外，严格的法规和对透明度的重视使保理成为整个非洲大陆企业可靠且安全的选择。

北美，尤其是美国，在全球保理市场中占有重要地位。该地区先进的金融服务业与创业和创新文化相结合，为保理服务创造了肥沃的环境。美国市场的特点是竞争格局复杂，大型银行和小银行云集。各种保理公司满足各行业企业的多样化需求。

在中国和印度等国家经济不断扩张的推动下，亚太地区 (APAC) 的保理服务正在快速增长。该地区新兴的中小企业部门以及不断增加的国际贸易活动正在推动对保理解决方案的需求。此外，金融领域越来越多地采用数字技术，使保理服务变得更加便捷和高效，进一步加速了市场增长。

在当地企业对替代融资解决方案日益增长的需求的支持下，拉丁美洲的保理市场正处于上升轨道。该地区的经济波动导致企业寻求更灵活、更直接的资金来源。巴西和墨西哥等国家引领了这一增长，越来越多的保理提供商进入市场以满足不断增长的需求

最后，中东和非洲正在成为保理市场的潜在增长地区。虽然这些地区目前在全球市场中所占份额较小，但对经济多元化的日益关注和创业活动的兴起正在为保理服务创造新的机会。这些地区更加成熟的金融部门和监管环境的发展预计将进一步支持保理业务的发展。

注：最终报告中的实际数字可能有所不同

本报告涵盖的主要地区和国家：

• 北美
  • 美国
  • 加拿大
• 欧洲
  • 德国
  • 法国
  • 英国
  • 西班牙
  • 意大利
  • 俄罗斯
  • 荷兰
  • 其他地区欧洲
• 亚太地区
  • 中国
  • 日本
  • 韩国
  • 印度
  • 新西兰
  • 硅ngapore
  • 泰国
  • 越南
  • 亚太地区其他地区
• 拉丁美洲
  • 巴西
  • 墨西哥
  • 拉丁美洲其他地区
• 中东和非洲
  • 南部非洲
  • 沙特阿拉伯
  • 阿联酋
  • 中东和非洲其他地区

主要参与者分析

在保理市场中，主要参与者通常包括传统银行、非银行金融机构和金融科技公司。这些实体通过其服务、创新和客户参与策略对塑造市场动态至关重要。这些公司专门以折扣价向企业购买应收账款，提供即时现金流并降低不付款风险

顶级公司简介

• 花旗集团公司（花旗银行）
• 摩根大通公司
• 富国银行
• 法国巴黎银行
• 汇丰银行Holdings plc
• 德意志银行
• CIT Group Inc.
• 桑坦德集团
• PNC Financial Services Group
• 星展银行有限公司
• 纽约梅隆银行
• 渣打银行
• 其他主要参与者

近期发展

• 2023 年 3 月，法国巴黎银行 (BNP Paribas S.A.) 和 Hokodo 推出了 B2B 先买后付 (BNPL) 平台，旨在为跨国公司提供最佳的现金管理和保理服务。
• 2022 年 1 月，Bluevine Capital Inc. 完成将其发票保理业务出售给 FundThrough，加拿大发票融资平台。