航空航天和国防市场规模的并购 (M&A)

航空航天和国防市场并购 (M&A) 分析

航空航天和国防市场并购规模预计到 2025 年为 2180.2 亿美元，预计到 2030 年将达到 3818.2 亿美元，预测期内复合年增长率为 11.86% （2025-2030）。

航空航天和国防并购格局已发生重大转变，从注重成本节约的传统大型并购转向旨在产品创新和全球市场扩张的战略收购。这种演变反映了更广泛的行业趋势，Lazard 的航空航天和国防投资银行集团报告称，截至 2022 年 5 月，已宣布了 148 笔并购交易。​​该行业的战略重点特别加强了供应链弹性和技术进步，企业越来越多地寻求有针对性的收购，以确保关键能力私募股权公司在航空航天并购活动中日益增长的影响力正在重塑市场动态。截至 2022 年 6 月，仅美国的私募股权交易总额就达到 193 亿美元，这表明该行业对机构投资者的吸引力。这些投资者正在采用更具创新性的资本配置方法，包括长期投资期限，特别是在经历快速技术进步和市场颠覆的领域。这一趋势正在培育更加多元化和更具竞争力的并购环境，私募股权公司在行业整合和技术创新中发挥着至关重要的作用。

跨境交易已成为航空航天和国防并购领域的一个重要趋势，美国公司在2022年上半年的交易额达到12亿美元。值得注意的交易包括空中客车公司 直升机a2023 年 1 月收购德国 ZF Luftfahrttechnik，加强其在直升机动力部件和 MRO 服务领域的地位。这些国际交易反映了更广泛的行业战略，旨在增强全球市场占有率、获取新技术并增强不同地理区域的供应链弹性。

行业正在见证战略转型，转向规模较小、以技术为重点的收购，旨在增强新兴技术和数字化转型的能力。最近的交易就体现了这一趋势，例如阿布扎比的 ADQ 于 2022 年 10 月将四家航空公司合并，创建了一家资产达 26 亿美元的全球公司，专注于综合维护、修理和大修服务。公司越来越多地优先考虑进行收购，以获取自主系统、人工智能和网络安全等领域的先进技术，这反映了该行业向更多领域的发展。复杂且数字化的解决方案。这一战略重点表明了不断增长的航空航天和国防市场规模及其未来增长潜力。

航空航天和国防市场趋势中的并购 (M&A)

航空航天和国防 OEM 厂商越来越关注通过并购进行业务扩张

航空航天 企业和国防部门的航空航天收购方式发生了重大转变，从注重节省成本的传统大型合并转向旨在扩大产品组合和全球市场占有率的战略收购。这种演变在最近的重大航空航天和国防交易中显而易见，例如 BAE Systems PLC 在 2024 年 2 月以 55 亿美元收购 Ball Aerospace，通过新的空间和任务系统部门显着增强​​了其空间和国防能力。相似地，Parker-Hannifin Corporation 以约 63 亿英镑收购 Meggitt PLC，利用先进的国防和航空航天技术扩展了其航空航天产品组合，这表明该行业通过战略收购对技术进步的关注。

该行业还见证了旨在创新和市场扩张的战略合并激增，2024 年 3 月的合并就是一个例子。 XTI Aircraft Company 与 Inpixon 合并成立 XTI Aerospace Inc.，专注于革命性的私人航空运输解决方案。这一趋势延伸到了专门的技术收购，泰雷兹于 2024 年 2 月斥资 11 亿美元收购科巴姆航空通信公司（Cobham Aerospace Communications）就证明了这一点，该收购旨在推进互联驾驶舱技术。这些战略举措反映了该行业正在转向收购具有利基能力的小型企业，以增强技术专长并减少供应商依赖，最终加强

鼓励所研究市场增长的政府政策

世界各地的政府举措正在通过实施促进国内制造能力和国际合作的政策，积极重塑航空航天和国防工业格局。为了应对日益加剧的全球紧张局势和供应链脆弱性，民主政府正在出台全面的政策来加强国防制造能力，特别是关注二级和三级供应商而不仅仅是原始设备制造商。这些政策增加了跨境工业合作的机会，特别是在欧洲，共同的安全关切促进了各国在国防制造和技术开发方面加强合作。

政府支持的影响在新兴市场尤其明显，这些市场的政策正在制定鼓励外国国防制造商与当地公司合作并设立子公司的措施。例如，印度政府实施了促进国防生产本土化的政策，批准了45家与外国原始设备制造商在国防领域开展业务的公司/合资企业。这些举措得到各国政府重点关注形成战略联盟以加速技术进步和经济增长，同时通过鼓励更短、更具弹性的供应链和更强的国家国防制造能力的政策来解决供应链脆弱性的问题。

细分市场分析：行业

国防 航空航天和国防市场的并购 (M&A) 细分市场

国防领域继续主导全球航空航天和国防并购市场，持有约到 2024 年，市场份额将达到 51%。 这一重要的市场地位是由日益增加的跨境冲突、日益严重的恐怖主义担忧以及邻国之间日益增长的政治争端推动的，这些因素导致人们更加关注加强全球防御能力。大国的大量国防预算拨款以及国防工业采购的战略重要性进一步加强了该领域的突出地位。国防部门的主要参与者正在积极进行国防并购，以扩大其技术能力，特别是在无人系统、网络安全和先进武器系统等领域。国防领域的强劲表现还得益于政府鼓励国内国防制造能力和巩固主要市场国防工业基地的政策。

航空航天和国防市场中的航空航天领域的并购（M&A）

航空航天该细分市场在并购领域展现出显着的增长势头，预计 2024 年至 2029 年预测期内增长率约为 14%。这种加速增长的主要原因是航空航天公司越来越注重收购初创企业和创新技术公司，以增强其产品组合和技术能力。商业航空需求的不断增长、维护、修理和大修 (MRO) 能力的扩大以及对可持续航空技术的日益重视进一步推动了该领域的增长。航空航天领域的战略合并越来越多地针对专门从事电力推进、先进材料和数字技术的公司，反映出该行业正在转向更可持续和技术先进的解决方案。该领域还见证了空间技术领域的重大并购活动，因为各公司都寻求利用全球市场的机会。拥有商业空间市场机会。这反映了航空航天和国防市场规模的整体扩张。

航空航天和国防市场的并购(M&A)地理细分分析

北美航空航天和国防市场的并购

北美继续主导全球航空航天和国防市场 规模，到 2024 年将占据全球市场份额的约 63%。该地区的突出地位很大程度上归功于主要航空航天原始设备制造商的存在及其遍布美国和加拿大的广泛供应商网络。该地区航空航天与国防行业的成熟和分散性质创造了一个环境，让一些全球和地区参与者积极寻求航空航天并购。重点已明显从大型合并转向提供新产品和技术能力的有针对性的收购事实。该地区强大的国防基础设施和持续的技术进步举措使其对于希望通过航空航天和国防并购活动渗透市场的一级供应商特别有吸引力。严格的监管框架和复杂的金融市场进一步促进了结构化的交易流程。此外，对供应链可持续性和适应地缘政治变化的高度重视，使并购成为该地区产业转型的重要工具。

欧洲航空航天与国防市场的并购

欧洲航空航天与国防并购市场表现出显着的韧性和增长，2019年至2024年实现了约15%的年增长率。 并购格局的特点是成熟的航空和国防部门，并得到空中客车公司、BAE系统公司和泰雷兹等行业巨头的支持。 E近年来，欧洲市场经历了战略转型，企业越来越注重整合供应商基础以提高运营效率。该地区独特的政治和经济框架，特别是欧盟内部的框架，为跨境合作和战略伙伴关系创造了机会。先进的研发能力，加上政府对国防现代化计划的大力支持，使欧洲公司成为有吸引力的战略收购目标。该市场还看到空间技术、无人机系统和网络安全等新兴领域的活动有所增加，进一步推动航空航天并购交易。​​

亚太航空航天和国防市场的并购

亚太地区是航空航天和国防并购活动最活跃的市场之一，预计增长率约为 12% 从2024年至2029年。该地区并购格局的特点是在航空客运量增加和国防现代化项目不断增长的推动下，民航和国防领域的投资不断增加。市场动态是由中国和印度等新兴经济强国的存在决定的，这些国家正在积极追求航空航天和国防能力的自力更生。该地区在全球贸易和安全中的战略重要性引起了寻求通过战略收购建立或扩大影响力的国际参与者的极大关注。本地公司越来越多地寻求合作伙伴关系和收购，以增强其技术能力并扩大其市场份额。航空航天和国防能力的本土发展趋势为以技术为中心的收购和战略合作伙伴关系创造了众多机会。

中国航空航天和国防市场的并购拉丁美洲

在民用航空和军事领域不断加强的现代化努力的推动下，拉丁美洲航空航天和国防并购市场展现出巨大的增长潜力。该地区市场动态的特点是越来越注重通过战略合作伙伴关系和收购来增强国内航空航天和国防能力。巴西、墨西哥和智利等国正在通过积极推行鼓励通过并购活动进行技术转让和产业合作的政策来引领转型。市场上国际企业对建立区域制造和维护能力的兴趣日益浓厚。人们越来越重视发展本土航空航天和国防能力，这为战略收购创造了机会，特别是在飞机维护、修理和大修 (MRO) 服务等领域。该地区不断变化的监管环境和日益增加的定义合理的预算为国防合并创造了有利的条件。

中东和非洲航空航天和国防市场的并购

在雄心勃勃的现代化计划和对发展本土能力的日益关注的推动下，中东和非洲地区在航空航天和国防并购领域提供了独特的机遇。该市场的特点是对航空基础设施和国防现代化进行大量投资，特别是在海湾合作委员会（GCC）国家。该地区的战略地位以及对传统行业以外的经济多元化的日益重视，为并购活动创造了有利的条件。各国正在积极寻求合作和收购，以提高技术能力并发展当地航空航天和国防工业。市场对维护、修理和大修 (MRO) 设施等领域的兴趣日益浓厚，nse电子和无人系统。对制造和维护能力本地化的日益关注为战略收购和合资企业创造了机会。

航空航天和国防工业中的并购 (M&A) 概述

航空航天和国防市场并购的顶级公司

该市场由波音公司、雷神技术公司、空中客车公司、通用电气、赛峰集团、BAE系统公司、派克汉尼汾公司、L3Harris技术公司、莱昂纳多公司和泰雷兹公司等主要参与者主导。这些航空航天公司正在通过战略收购小型技术型公司来积极追求创新，特别是在无人系统、网络安全和先进材料等领域。行业领导者通过简化其管理系统来展示运营敏捷性供应链并将获得的能力整合到现有的产品组合中。公司越来越注重跨境收购，以扩大其全球足迹并进入新市场，特别是在亚太和中东地区。战略举措包括通过收购关键供应商进行垂直整合、投资自主系统和人工智能等新兴技术，以及通过有针对性地收购专业服务提供商来扩展 MRO 能力。

市场整合推动行业演变和增长

航空航天和国防并购格局的特点是全球企业集团和专业企业的混合。 大型企业集团通过其多样化的投资组合和广泛的地域分布占据了重要的市场份额。市场结构显示，顶级企业的整合程度较高，几家大型企业在全球格局中占据主导地位，而中低层仍然相对分散，有许多专注于特定技术或区域市场的专业公司。该行业正在经历从专注于节省成本的大型合并转向旨在获取新能力和技术的战略收购的转变，特别是在无人系统、网络安全和先进材料等新兴领域。

该行业的并购活动越来越受到地缘政治因素、供应链考虑和技术进步需求的影响。公司正在采取更积极的收购策略来获得主要合同并提高其市场占有率，特别注重收购具有利基能力的小型企业。私募股权公司在市场中发挥着越来越重要的作用，为行业带来了新的视角和更长期的投资视野。市场也出现了跨行业合作的趋势，其中传统最终的航空航天和国防公司正在收购技术公司或与技术公司合作，以增强其数字能力和创新潜力。航空航天和国防并购咨询服务在这些复杂交易中的作用变得至关重要。

创新和敏捷性是未来成功的关键

对于现有参与者来说，要保持和增加其市场份额，重点需要放在战略能力获取和技术创新上。公司必须制定强有力的战略来识别和整合规模较小的创新型公司，同时保持运营效率和客户关系。成功因素包括应对复杂监管环境、与政府客户保持牢固关系以及有效管理供应链风险的能力。公司需要在有机增长和战略收购之间取得平衡，同时还投资于研发以保持技术领先地位

对于想要取得进展的竞争者来说，关键在于发展专业能力并在新兴技术领域建立强有力的地位。这些公司需要专注于建立强大的知识产权组合并开发独特的价值主张，以满足特定的市场需求或技术差距。成功将取决于建立战略合作伙伴关系、保持运营灵活性以及展现清晰的价值差异化的能力。企业还必须考虑到环境可持续性和数字化转型在其增长战略中日益重要，同时准备好适应不断变化的监管要求以及商业和国防领域不断变化的客户偏好。国防工业并购顾问的存在可以极大地帮助这些战略努力。